本片重现了孙悟空和他的两个师弟猪八戒和沙僧共同保护师傅唐僧，由东土大唐去西天取经的过程。师徒四人沿途历尽千辛万苦、斗妖降魔、披荆斩棘，经历九九八十一难取回真经，终于修成正果，为孩子们展示了一个充满想象力的神话世界。

五百年前，由石猴变化而成的齐天大圣孙悟空大闹天宫，最终被如来佛祖镇在了五行山下。此去经年，长安城内突然遭到山妖洗劫，童男童女哭声连连，命悬一线。

石猴因为屡犯天条，被囚咒怨谷。通玄真人要他戴上紧箍咒下界护佑百姓，石猴不从。金箍带他逃出天庭下界投胎为花小天。仙女阿措受命下界寻访，她找到花小天后去拿金箍，被恶魔巨灵发现。阿措要花小天担负起石猴使命，小天不信。巨灵用计骗小天将金镯归还。阿措揭穿巨灵，与其力战，花小天变为石猴，将巨灵击退。巨灵再施毒计要杀花小天，阿措拼死一搏不治而亡，小天变身石猴上天庭抢得仙丹救下阿措。 巨灵将孩童虏为人质，要花小天带金镯交换。阿措一番力战后，救下孩子却被巨灵擒住，巨灵威逼花小天交出金镯，阿措奋不顾身扑向金镯，被烧成灰烬。花

本片导演是何梦华，主演为岳华、张仲文等，故事讲述的是唐僧赴西天取经，中途在五指山收服马骝精，在高家庄收服猪八戒，在流沙河收服沙悟净的种种情节。